InvestAZ'dan dünya finans piyasalarının haftalık analizi

InvestAZ Yatırım Şirketi'nin haftalık piyasa araştırmasına göre, geçtiğimiz hafta dünya finans piyasalarında dikkatler ABD Merkez Bankası'nın (FED) Haziran ayı toplantı tutanakları, Orta Doğu'da yeniden yoğunlaşan jeopolitik gerilim, petrol piyasasında arz risklerinin artması ve merkez bankalarının para politikası üzerine yoğunlaştı. Haftanın ikinci yarısında ABD ile İran arasındaki çekişmenin yeniden alevlenmesi enerji piyasalarında fiyatların hızlı yükselişine neden oldu. Aynı zamanda Fed tutanakları faiz oranlarının daha uzun süre yüksek seviyelerde tutulabileceği beklentilerini güçlendirse de jeopolitik risklerdeki artış yatırımcıların piyasadaki pozisyonlarını önemli ölçüde etkiledi Haftanın ana teması ABD ile İran arasındaki ilişkilerin yeniden tırmanmasıydı. Son günlerde ABD'nin İran topraklarına düzenlediği hava saldırıları ve İran'ın bölgede bulunan ABD askeri tesislerine misilleme amaçlı saldırıları jeopolitik riskleri önemli ölçüde artırdı. Aynı zamanda Hürmüz Boğazı'ndaki ticari gemi trafiğindeki ciddi düşüş, küresel enerji piyasasında arz güvenliğine ilişkin endişeleri artırdı. Bu koşullar altında Brent petrol Haziran sonundan bu yana en yüksek seviyesine yükselirken, enerji piyasasında risk primi yeniden yükselmeye başladı Hafta içinde açıklanan FOMC tutanakları, komitenin bazı üyelerinin Haziran ayında faiz artırımı için yeterli zemin oluşturulduğuna inanmasına rağmen, sonuçta tüm üyelerin oybirliğiyle faiz oranının %3,75'te tutulması yönünde oy kullandığını gösterdi. Protokollerde enflasyon risklerinin halen yüksek olduğu ve işgücü piyasasının istikrarını koruduğu vurgulandı. Bu durum piyasa katılımcılarının Fed'in önümüzdeki toplantılarda sıkı para politikasından tamamen vazgeçmeyeceği yönündeki beklentilerini korudu Geçtiğimiz hafta piyasa katılımcıları, "OPEC+" ülkelerinin ağustos ayı için günlük üretimi 188.000 varil daha artırma kararını değerlendirmeye devam etti. Normal şartlarda bu kararın fiyatlar üzerinde aşağı yönlü baskı oluşturması gerekirdi. Ancak Orta Doğu'daki jeopolitik durumun hızla kötüleşmesi ve Hürmüz Boğazı çevresinde ortaya çıkan riskler, piyasanın dikkatini yeniden olası arz sorunlarına çevirdi. Sonuç olarak üretimi artırma kararı petrol fiyatlarındaki yükselişi durdurmaya yetmedi Teknoloji sektöründeki haberler farklı yönlerden değerlendirildi. Küresel yarı iletken satışları Mayıs ayında yıllık bazda rekor seviyeye yükseldi; bu da yapay zeka teknolojilerine olan yüksek talebin devam ettiğini gösteriyor. Ayrıca "Broadcom" ile "Apple" arasındaki teknoloji iş birliğinin 2031 yılına kadar uzatılması sektörü desteklese de "Samsung Electronics"in mali sonuçlarının piyasa beklentilerini tam olarak karşılamaması, yarı iletken şirketlerinin hisse satışlarının artmasına neden oldu. Sonuç olarak teknoloji sektöründe volatilite arttı ve Nasdaq endeksi hafta boyunca baskı altında kaldı FED protokollerinin açıklanmasının ardından piyasanın dikkati ABD'de açıklanacak enflasyon göstergeleri ve ikinci çeyreğe ilişkin kurumsal mali raporlar üzerinde yoğunlaştı. Analistler, enerji fiyatlarında son dönemde yaşanan artışın enflasyonist baskıları yeniden artırabileceğine inanıyor. Bu da FED'in bundan sonraki kararlarını doğrudan etkileyecek temel faktörlerden biri olacak. Aynı zamanda ABD bankalarının ve teknoloji şirketlerinin mali sonuçları küresel borsalarda bir sonraki yönün oluşmasını ciddi şekilde etkileyebilir Bu hafta yatırımcıların dikkati öncelikle ABD'de açıklanacak Tüketici Fiyat Endeksi (TÜFE) ve Üretici Fiyat Endeksi (ÜFE) üzerinde yoğunlaşacak. Bu veriler, enflasyonist baskıların yönünü göstermesinin yanı sıra, ABD Merkez Bankası Sistemi'nin (FED) bir sonraki faiz kararına ilişkin piyasa beklentilerinin oluşmasında da önemli bir etkiye sahip olabilecek. Ayrıca ABD'de yayınlanacak Perakende Satış Hacmi, Sanayi Üretimi, İşsizlik Yardımı Başvuru Sayısı ve Konut İnşaatı Sayısı göstergeleri de piyasa katılımcıları tarafından yakından takip edilecek Avro Bölgesi'nde açıklanacak Tüketici Fiyat Endeksi (TÜFE)'nin son göstergesi, Sanayi Sektörü Üretim Hacmi, İngiltere'de GSYH ve diğer ekonomik göstergeler yatırımcıların ilgi odağı olacak. Ayrıca ikinci çeyrek için ABD mali raporlama sezonu başlayacak. JPMorgan Chase "Goldman Sachs", "Citigroup", "Bank of America", "Morgan Stanley", "BlackRock" ve daha birçok büyük şirketin açıklayacağı mali sonuçlar, küresel hisse senedi piyasalarındaki fiyat dinamiklerini ciddi şekilde etkileyebilir Aynı zamanda Orta Doğu'daki jeopolitik durum, Hürmüz Boğazı'ndaki gemi seferlerinin hareketliliği ve ABD-İran ilişkilerinde yaşanacak yeni olaylar da enerji piyasalarında oynaklığı artıran temel faktörler olmaya devam edecek